Не только «Боржоми» и вино: как устроена экономика Грузии (original) (raw)

Одним из главных факторов такого роста эксперты называли, кроме прочего, приток россиян: в октябре 2022 года МВД Грузии сообщило, что на территорию страны с января по сентябрь въехали и остались почти 113 тысяч россиян.

Разберем устройство грузинской экономики и ее перспективы.

Экономическая зависимость от России

Но если в 2021 такие показатели обусловлены восстановительным ростом после пандемии 2020, то по итогам 2022 года главный вклад в рост экономики внесли граждане России, посетившие Грузию в туристических целях или переехавшие для длительного проживания.

За период с января по сентябрь 2022 года Грузия получила доход в размере 2,2 млрд долларов только благодаря денежным переводам из России — это в 2,6 раза больше в сравнении с аналогичным периодом 2021 года. За первые девять месяцев 2022 года доходы от денежных переводов, туризма и экспорта, связанных с Россией, составили 12,6% ВВП Грузии, что стало самым высоким показателем за 3 года. В 2021 этот показатель составил 6,3%, а в 2019 — 10,4%.

С марта по сентябрь 2022 года в Грузии граждане России зарегистрировали 9,5 тысячи юридических лиц, что в десять раз превысило показатели 2021 года за аналогичный период.

Всего к сентябрю 2022 в Грузии было зарегистрировано 17 тысяч компаний из России, то есть более половины из них зарегистрировали в 2022 году. При этом 97% юрлиц, зарегистрированных в 2022, — индивидуальные предприниматели.

Россия — один из главных торговых партнеров Грузии. В 2020 году на Россию приходилось 11,7% грузинского экспорта, или 460 млн долларов, и 12% импорта, или 1,05 млрд долларов.

За девять месяцев 2022 года экспорт из Грузии в Россию вырос на 11%, до 473 млн долларов, а 23% от этого объема составил экспорт грузинского вина. Грузинские виноделы сильно зависят от продаж в России, на которую приходится 63% от общего экспорта вин. По итогам 2020 года вино занимало 5,4% всего грузинского экспорта.

За девять месяцев 2022 года импорт из России увеличился на 73% в сравнении с прошлым годом и составил 1,2 млрд долларов. Доля импорта из России составила 13,1% от общего объема импорта Грузии — это самый высокий показатель за 16 лет.

Импорт нефтепродуктов из России увеличился на 360%, или на 329 млн долларов, а доля российского топлива в импорте составила 44%. Импорт угля вырос в 2,5 раза, до 57 млн долларов. Импорт природного газа сократился на 32%.

Также высока зависимость Грузии от импорта российской пшеницы и пшеничной муки: их доля в общем импорте этих товаров в Грузию составила 96%.

Структура грузинского экспорта в Россию по итогам 2022 года, млн долларов

Структура грузинского экспорта в Россию по итогам 2022 года, млн долларов

Структура грузинского импорта из России по итогам 2022 года, млн долларов

Структура грузинского импорта из России по итогам 2022 года, млн долларов

Как устроена экономика

Население и уровень жизни. Население Грузии — 3,7 млн человек. Уровень безработицы после пандемии поднимался до 21,9%, но к концу 2022 года упал до 16%, и это близкий к минимальному уровень за последние 10 лет. Пенсионный возраст в Грузии — 65 лет у мужчин и 60 лет у женщин.

ВВП на душу населения в Грузии — 5023 $ по итогам 2021 года, что сопоставимо с показателями соседних Армении — 4996 $ — и Азербайджана — 5388 .ВРоссииэтотпоказатель—12194. В России этот показатель — 12 194 .ВРоссииэтотпоказатель—12194.

По уровню легкости и скорости регистрации бизнеса Грузия занимает второе место в мире после Новой Зеландии: открыть юридическое лицо здесь можно удаленно за два-три дня.

Весной и летом 2022 года можно было открыть юридическое лицо по доверенности на местного представителя без личного присутствия в Грузии. Такие услуги стоили в среднем 1500 $.

Но с осени процент одобрения доверенностей начал падать, и открыть компанию таким способом сейчас сложнее. Поэтому лучше и безопаснее открыть юридическое лицо при личном присутствии в Грузии, и для этого вам потребуется:

1. Заграничный паспорт с отметками о легальном пересечении границы.
2. Юридический адрес в Грузии, который можно оформить при наличии договора аренды жилья, или можно договориться с любым владельцем квартиры, готовым предоставить вам свой адрес для регистрации, — эта услуга стоит около 100 $.
3. Мобильный телефон с местной симкартой — российские операторы не подойдут.
4. Адрес электронной почты в международной доменной зоне — почта с доменом «.ru» не подойдет.
5. 150 лари для уплаты госпошлины за регистрацию — это около 5 тысяч рублей.

С полным комплектом документов нужно лично прийти в Дом Юстиции в Тбилиси или Батуми. На следующий день после подачи документов вам выдадут логин и пароль к личному кабинету грузинской налоговой, и далее весь процесс регистрации будет проходить через него.

В налоговом кодексе предусмотрен ряд льгот в зависимости от размера бизнеса. Микробизнес — это самая простая форма ведения бизнеса, без наемных сотрудников и с оборотом до 30 тысяч лари в год — это 902 тысячи рублей. Для этой категории компаний полностью отсутствует налог на прибыль, но необходимо платить налог за аренду офиса в 5%. Основную часть микробизнеса в Грузии составляет семейный бизнес, частные отели, хостелы, гостевые дома, ремесленники, таксисты, туристические гиды и так далее.

Малый бизнес — с оборотом до 100 тысяч лари в год, или 3 млн рублей. Эта категория компаний облагается налогом в 1% от оборота до вычета расходов. Компании с оборотом до 500 тысяч лари дополнительно платят налог с продаж в размере 18%. Компании с оборотом более 500 тысяч лари платят полноценную ставку в размере 20% с прибыли и 18% налога с продаж.

По индексу человеческого развития (ИЧР) Грузия входит в группу стран с высоким уровнем жизни. По итогам 2021 года показатель ИЧР составил 0,802. Для сравнения: в России этот показатель равен 0,822, в Армении — 0,759, в Азербайджане — 0,745.

Грузинский список Forbes. В Грузии журнал Forbes ежегодно составляет список 150 крупнейших компаний по размеру выручки и феврале 2023 обновил его по итогам работы в прошлом году.

10 крупнейших компаний Грузии по размеру выручки в 2022 году, млн лари

10 крупнейших компаний Грузии по размеру выручки в 2022 году, млн лари

Структура экономики. На долю сектора услуг приходится 59,51% в структуре ВВП Грузии. В 2019 году доля туризма в ВВП Грузии составила 20%, а туристические доходы достигли 2,9 млрд долларов. В 2020 из-за пандемии случился резкий спад — до 3,7% от ВВП, или 586 млн долларов. В 2022 году туризм снова внес большой вклад в рост грузинской экономики: в июле доходы от туризма на 20% превысили рекордные показатели 2019 года и составили 476 млн долларов.

На долю промышленного сектора приходится 21,37% ВВП. В Грузии развиты металлургическая, угольная и пищевая промышленность. На долю металлургической продукции приходится четверть экспорта страны. Металлургические предприятия добывают и обрабатывают марганцевые и полиметаллические руды, ферросплавы. Главные металлургические предприятия страны: «Чиатурмарганец», Зестафонский завод ферросплавов, горно-обогатительный комбинат «Маднеули».

В пищевой промышленности преобладает производство вин, алкогольных напитков и минеральных вод — на эту категорию товаров пришлось 12,6% грузинского экспорта в 2020 году.

На долю сельского хозяйства приходится 6,47% ВВП.

До пандемии 2020 года, в период с 2017 по 2019, темпы роста ВВП Грузии стабильно превышали 5% в год.

Импорт и экспорт. По итогам 2022 года экспорт Грузии увеличился на 31,8% и составил 5,6 млрд долларов. Основной вклад в этот рост внес экспорт медных руд, автомобилей и удобрений, который вырос на 25, 98 и 135,5% соответственно. Во многом это было связано с перенаправлением цепочек поставок из-за санкций против России.

Евросоюз был главным направлением экспорта: по итогам года поставки в ЕС выросли на 20,3% и составили 15,4% от общего объема. На втором месте Китай с долей 13,2% и ростом на 19,7%, на третьем — Азербайджан с долей 12% и ростом на 26,5%. Экспорт в Россию по итогам 2022 года увеличился на 7%.

Структура грузинского экспорта по итогам 2022 года, млн долларов

Структура грузинского экспорта по итогам 2022 года, млн долларов

Структура грузинского импорта по итогам 2022 года, млн долларов

Структура грузинского импорта по итогам 2022 года, млн долларов

В банковской системе Грузии работают десятки банков, но 85% прибыли банковского сектора приходится на два банка: TBC Bank и Bank of Georgia. По итогам 2021 года активы TBC Bank составляли 24,03 млрд лари, или 39,6% активов банковской системы Грузии, а у Bank of Georgia — 23,15 млрд лари, или 38,2%. Идущий на третьем месте Liberty Bank занимает 5,1% в активах банковской системы с активами 3,11 млрд лари.

В Грузии действует система страхования вкладов, которая защищает банковские депозиты на сумму до 15 тысяч лари — это 449 тысяч рублей по курсу на 29 марта 2023 года.

Инфляция. Резкий приток россиян в страну в 2022 году вызвал рост цен на недвижимость и последующий рост инфляции. Согласно исследованию аналитиков TBC Capital, средняя стоимость аренды в сентябре 2022 года выросла на 74%, до 9 $ за квадратный метр. Если в начале 2022 года однокомнатные квартиры сдавались в среднем по 400—500 $ в месяц, то в сентябре из-за наплыва россиян стоимость аренды увеличилась до 1000—1200 $ в месяц.

При этом, согласно этому же исследованию, доходность от сдачи квартир в аренду остается ниже доходности по банковским депозитам — 11% от сдачи недвижимости против 12% по вкладу. Цены на покупку недвижимости также выросли: рост составил 20%, до 964 $ за квадратный метр в Тбилиси. Для сравнения: в Москве средняя стоимость квадратного метра в феврале 2023 составляла 3500 $.

Перспективы

Экономика Грузии показала сильный рост в 2021 и 2022 годах, и сохранить такие высокие темпы роста сложно. Международный валютный фонд ожидает, что в 2023 году рост ВВП Грузии замедлится до 4%, а в 2024 и 2025 стабилизируется на уровне 5,2% в год. Согласно прогнозам, ВВП на душу населения вырастет до 7,3 тысячи долларов в 2023 и до 8 тысяч долларов в 2024. Уровень инфляции замедлится до 6% в 2023 и до 3% в 2024.

Один пояс — один путь. В 2016 году Грузия присоединилась к инициативе «Один пояс — один пусть» — китайской программе, направленной на развитие инфраструктуры и ускорение экономической интеграции стран, расположенных вдоль маршрута исторического Шелкового пути из Азии в Европу.

В декабре 2022 года премьер Грузии Ираклий Гарибашвили заявил, что правительство планирует достроить глубоководный порт Анаклия на побережье Черного моря и 49% проекта передать стратегическому инвестору. Участие Китая в строительстве порта было бы логичным с точки зрения развития экспортных путей в Европу и усиления торговых позиций в Черном море.

В случае роста инвестиций со стороны Китая экономика Грузии получит не только приток капитала, но и станет важным торговым звеном между Азией и Европой.

Новости, которые касаются инвесторов, — в нашем телеграм-канале. Подписывайтесь, чтобы быть в курсе происходящего: @investnique