The Influence of Top Management Team (TMT) Characteristics Toward Indonesian Banks Financial Performance During the Digital Era (2014-2018) (original) (raw)

2020, Jurnal ilmiah manajemen bisnis dan inovasi Universitas Sam Ratulangi

Despite the abundant opportunities in the Indonesian bank industry, the digital era began to challenge banks to fully embrace the use of technology (information) to prolong competitive advantage. An organization becomes a reflection of its top managers. In facing such challenges, Top Management Team (TMT) members' initiative to overcome the current status quo, will be reflected in the company under their management. For this reason, an effective TMT structure is mandatory during the digital era to digitalize banking firms. This research investigates the relationship between top management team characteristics and Indonesian banks' financial performance during the digital era. For top management team characteristics, this research includes functional background, gender diversity, average age, level of education, IT Expertise, and experience in years. While to measure the performance of Indonesian banks' financial performance the paper includes return on asset (ROA), capital adequacy ratio (CAR), and nonperforming loan (NPL). The results show that gender diversity has positive significant influences on NPL, average age have positive significant influences on ROA, CAR, NPL, and IT expertise have positive significant influences on CAR. Abstrak: Meskipun terdapat banyak peluang di industri perbankan Indonesia, era digital mulai menantang bank untuk sepenuhnya merangkul penggunaan teknologi (informasi) dengan tujuan untuk memperpanjang keunggulan kompetitif. Suatu organisasi menjadi cerminan dari para manajer puncaknya. Dalam menghadapi tantangan seperti itu, inisiatif anggota Tim Manajemen Teratas (TMT) untuk mengatasi status quo saat ini, akan tercermin pada perusahaan di bawah manajemen mereka. Untuk alasan ini, struktur TMT yang efektif adalah wajib selama era digital untuk mendigitalkan perusahaan perbankan. Makalah ini menyelidiki hubungan antara karakteristik tim manajemen teratas dan kinerja keuangan bankbank di Indonesia selama era digital. Untuk karakteristik tim manajemen teratas, penelitian ini mencakup latar belakang fungsional, keragaman jenis kelamin, usia rata-rata, tingkat pendidikan, keahlian di bidang Tekonologi Informasi (TI), dan pengalaman dalam tahun. Sementara untuk mengukur kinerja keuangan bank-bank di Indonesia, makalah ini mencakup pengembalian atas aset (ROA), modal rasio kecukupan (CAR), dan kredit bermasalah (NPL). Hasil penelitian menunjukkan bahwa keragaman gender memiliki pengaruh signifikan positif pada NPL, usia rata-rata memiliki pengaruh signifikan positif terhadap ROA, CAR, NPL, dan keahlian IT memiliki pengaruh signifikan positif terhadap CAR.