BİST-100 Endeksi̇nde Volati̇li̇teni̇n Modellenmesi̇ Ve Öngörülmesi̇nde Arch Modelleri̇ (original) (raw)

Gunluk hayatta bircok konuda olan belirsizlik en buyuk risk faktoru olarak gorulur ve daima azaltilmaya, hatta mumkunse tamamen ortadan kaldirilmaya calisilir. Bu calismada finansal piyasalardaki belirsizligin sonucunda piyasada olusan duzensiz fiyat hareketleri yani volatilite BIST-100 Endeksi uzerine uygulama yapilarak incelenmistir. Calismanin sonucunda, krizlerin yasandigi 03.01.1994-28.12.2001 tarihleri arasinda BIST-100 endeksi degerlerine simetrik kosullu varyans modelleri uygunken gorulurken; goreli stabil donem olan 02.01.2002-31.12.2009 tarihleri arasinda BIST-100 Endeksi degerlerine hem simetrik hem de asimetrik kosullu varyans modellerinin uygun oldugu gorulmustur.