Schumpeter a tőkepiacon (original) (raw)

A „túl elméleti” tőzsdeügynök: David Ricardo és az Alapelvek kétszáz éve

Közgazdasági Szemle, 2018

madarász aladár a "túl elméleti" tőzsdeügynök: david ricardo és az Alapelvek kétszáz éve A tanulmány eredetileg Ricardo Principles of Political Economy and Taxation című műve új magyar kiadásának bevezetőjeként jelent meg. Az eredeti megjelenésének 200. évfordulójára kiadott kötet bevezető tanulmánya áttekinti Ricardo életét, bemutatja rendkívül sikeres tőzsdeügynöki működését, majd összefoglalja első, a pénzzel és a jegybanki politikával foglalkozó írásait. Ezt követi magnum opusának és más írásainak, parlamenti beszédeinek és levelezésének elemzése, képet adva arról a szerteágazó életműről, amely átfogta a korabeli politikai gazdaságtan egészét, benne az elosztás és az érték általa különösen fontosnak tartott problémáit. Ricardo műve megjelenése óta egyaránt kapott elismerő és magasztaló méltatásokat, valamint éles kritikákat. A cikk felvázolja a recepció két évszázadának főbb mozzanatait, a joggal vagy vitathatóan rá hivatkozó vagy nevéhez kapcsolt, ma is aktuális közgazdasági irányzatok és koncepciók-a komparatív költségek elmélete, a "ricardói ekvivalencia" és a "ricardói vétek" stb.-legfontosabb jellemzőit. * Journal of Economic Literature (JEL) kód: B12, B31.

Beszámoló a 9. Pénzügyi piacok likviditása konferenciáról

2019

A Budapesti Corvinus Egyetemen kilencedik alkalommal rendezték meg Magyarország egyik legjelentősebb, neves külföldi előadókat is felvonultató nemzetközi pénzügyi konferenciáját. A Pénzügyi piacok likviditása konferenciát (Annual Financial Market Liquidity Conference) a korábbi évekhez hasonlóan az egyetem Gazdálkodástudományi Kar Befektetések és Vállalati Pénzügy Tanszéke és a Magyar Tudományos Akadémia Közgazdaság- és Regionális Tudományi Kutatóközpontjának Játékelméleti Kutatócsoportja szervezte. A 2018. november 15–16-i rendezvényt a Befektetések és Vállalati Pénzügyi Tanszék Alapítványa finanszírozta, s a fő támogatók között ott volt a KELER KSZF, az OTP Bank, a Nemzetközi Bankárképző, a Befektetési Szakértők Magyarországi Egyesülete (CFA Society Hungary), a Budapesti Műszaki és Gazdaságtudományi Egyetem Gazdaság- és Társadalomtudományi Karának Pénzügyek Tanszéke, valamint olyan nemzetközi vállalatok és szövetségek is, mint a Morgan Stanley, az MSCI és a Pénzügyi Elemző Társasá...

A jegybankmérleg mint a monetáris politika tükre

2017

A tanulmány még egy szálon kötődik a valaha volt pénzügy tanszékhez, ahol Száz János és Bánfi Tamás jóvoltából évekig tanítottam, mint félállású oktató: János hívott meg a közelmúltban a Biztosítási és Pénzügyi Matematika szak, Kvantitatív pénzügyek specializáció ötödéveseihez, előadásom témájaként a jegybankmérleg (statisztikai) modellezését adta meg. Az előadásra készülve sok érdekes, új kérdéssel találtam szembe magam, amelynek lenyomata e tanulmányban is megtalálható.

A Károly Róbert Befektetési Csoport Portfoliójában Megjelenő Kockázat

2011

A tanulmány során a Károly Róbert Főiskolán működő tehetséggondozó program portfoliójában megjelenő kockázatot vizsgálom. A Befektetési Csoport elsődleges feladata egy jól teljesítő portfolió összeállítása. A kockázat vizsgálata során kitérek minden olyan tényezőre, amely meghatározza a teljesítményt illetve azt is részletezem, hogy az egyes kockázati tényezőknek milyen hatása van a portfolióra. A deviza-, az árfolyam-, és a piaci kockázatra térek ki, valamint a részvények árfolyam kockázatát megvizsgálom kovariancia- és korrelációelemzéssel a pontos kockázat hozzájárulás érdekében. ------------------------------------------------------------ During my study I analysed the portfolio risks which monitored by the Károly Róbert College talent management. The Investment Group goals to create a well performing portfolio. I analysed the risk of all factors which derermine the performance and describe the individual risk factors which have affected the portfolio. I analysed currency risk, ...

Konjunktúraciklusok együttmozgása a régi és új EU-tagországokban

Kozgazdasagi Szemle, 2004

Konjunktúraciklusok együttmozgása a régi és új EU-tagországokban Általában elfogadott vélekedés, hogy egy pénzügyi unióhoz csatlakozó országoknak rendelkezniük kell az úgynevezett optimális valutaövezeti tulajdonságokkal. E tulaj donságok között szerepel a konjunktúraciklusok egybeesése.Tanulmányunk azt elem zi, hogy milyen mértékben hasonlítanak egymáshoz a gazdasági ciklusok az EMU tagországaiban és abban a nyolc új EU-tag közép-kelet-európai országban, amelyek integrációjában a következõ lépés az EMU-hoz való csatlakozás lesz. A témában szü letett tanulmányok többsége a GDP és az ipari termelés adatait használta, mi ezeken túlmenõen a GDP fõbb felhasználási és ágazati összetevõit is megvizsgáltuk, és a hasonlóságok fokának mérésére több mérõszámot is alkalmaztunk. Míg Magyaror szág, Lengyelország és Szlovénia konjunktúraciklusai a GDP, az ipari termelés és az export terén nagymértékben közelednek az EMU-tagországok ciklusaihoz, ugyanez nem mondható el a fogyasztásról és a szolgáltatásokról. A többi közép-kelet-európai országban kevésbé vagy egyáltalán nem beszélhetünk a konjunktúraciklusok egy beesésérõl. Az EMU tagországaiban az EMU-hoz való csatlakozás elõkészítésének kezdete óta a GDP és annak fontos összetevõi is egyre nagyobb mértékben össze hangolódtak. Bár ez az eredmény alátámasztja az optimális valutaövezetek kialaku lásának endogén természetét, de a világméretû konjunktúraciklus erõsödése mellett is találtunk bizonyítékot. Tanulmányunk egy további fontos eredménye az, hogy bár az úgynevezett fogyasztáskorreláció rejtélye továbbra is fennáll, annak mértéke az EMU-tagországokban jelentõsen csökkent, amely jó hír a közös monetáris politika szempontjából.* Journal of Economic Literature (JEL) kód: E32, F41. * A szerzõk ezúton szeretnének köszönetet mondani az ASSA 2004. évi San Diegóban megtartott konfe renciáján és a Magyar Nemzeti Bank szemináriumán résztvevõknek értékes hozzászólásaikért. A tanulmány ban maradt esetleges hibákért kizárólag a szerzõk a felelõsek. A tanulmányban kifejtett nézetek nem feltét lenül egyeznek meg az MNB hivatalos álláspontjával. 1 Errõl lásd Eichengreen [1992], Emerson és szerzõtársai [1992], De Grauwe [2002] és HM Treasury [2003]. Csajbók-Csermely [2002] elemzi az euró Magyarországra történõ bevezetésének elõnyeit és hátrá nyait. Lásd még Szapáry [2002].

A magyar gazdasági szaksajtó (2010-2013) kognitív nyelvészeti elemzése

2015

ÉVA SZEKRÉNYES RÁDI AN ANALYSIS OF HUNGARIAN DAILY BUSINESS NEWSPAPERS (2010-2013) FROM A COGNITIVE LINGUISTIC PERSPECTIVE One of the most important characteristics of Language for Business and Economics is unambiguity. The present research aims to prove that in certain circumstances, i.e. in the business press, Language for Special Purposes (LSP) does not always meet the requirements of unambiguity. The research explores this issue on the basis of corpora taken from two prestigious business and finance daily newspapers, Napi Gazdaság and Világgazdaság, applying the analytical techniques of cognitive semantics and the method of word association. The theoretical background of the research is composed of three topics: (I.) description of the characteristics of Language for Economics with particular emphasis on the specific language used in the business press; (II.) aspects of cognitive semantics relevant to the thesis: categorization, frame (conceptual metaphor and conceptual metonymy...